Важность выбора страны в оптимизации налогообложения

25 октября 2025

Современный бизнес быстро преодолевает границы; предприниматели, инвесторы и профессионалы сталкиваются со сложными вопросами налогообложения, соблюдения норм и управления трудозатратами, когда входят на новые рынки. Налоговые ставки разных стран, соглашения об избежании двойного налогообложения, требования к экономической деятельности и статус работников напрямую влияют на ваши решения. В этой статье я рассматриваю роль выбора страны в оптимизации налогообложения в шести сфокусированных разделах. В каждом разделе я предлагаю применимые рекомендации и моменты, которые следует учитывать.

Введение: основные проблемы, с которыми вы сталкиваетесь в современном бизнесе

Почему правильный выбор страны создает стратегическое преимущество?

Планы международного роста могут обеспечить налоговые преимущества в краткосрочной перспективе; однако в долгосрочной перспективе недостатки в соблюдении норм и недостаточная экономическая деятельность увеличивают затраты компании. Выбор страны нельзя сводить только к поиску низкой налоговой ставки. Правильное решение заключается в совместной оценке налоговой ставки, соглашений об избежании двойного налогообложения, требований к экономической деятельности, политической стабильности и нагрузки по отчетности.

• Сосредоточьтесь на налоговой ставке, но не делайте ее единственным критерием.
• Изучите виды доходов, охватываемые соглашениями об избежании двойного налогообложения.
• Учитывайте требования к местной экономической деятельности (substance).
• Рассчитайте затраты на соблюдение норм и нагрузку по отчетности.

Налоговые ставки, налоговые структуры и двойное налогообложение

Какие налоговые элементы вы обязательно должны сравнить?

При выборе страны сравните следующие налоговые элементы: корпоративный налог, налог на доходы физических лиц, ставки дивидендов и удержаний, налог на прирост капитала и косвенные налоги. Также проверьте сеть соглашений об избежании двойного налогообложения (DTA) соответствующей страны. DTA уменьшают удержания на международные платежи и снижают риск двойного налогообложения.

• Используйте эффективную налоговую ставку для расчета чистой налоговой нагрузки.
• Определите, какие доходы подпадают под исключения в рамках DTA.
• Оцените ставки удержаний, структуры холдингов и затраты на вывоз капитала.

Применимые шаги:

• Составьте годовой налоговый прогноз в зависимости от вашей бизнес-модели.
• Задокументируйте условия использования преимуществ DTA.
• Не путайте налоговые преимущества с краткосрочной ликвидностью; оцените долгосрочную устойчивость.

Требования к экономической деятельности (substance) и соблюдение норм

Как требования к substance влияют на ситуацию?

Финансовые органы теперь смотрят не на юридическую форму, а на фактическую деятельность. Перемещая штаб-квартиру в страну с низкими налогами, вам также необходимо перенести реальное управление, принятие решений и операционную деятельность в эту страну. В противном случае вы потеряете налоговые преимущества, и риск штрафов возрастет.

• Задокументируйте управленческие решения местными заседаниями совета директоров.
• Конкретизируйте местные расходы на сотрудников, офис и операции.
• Создайте записи и порядок документации, соответствующие вашей ежегодной деятельности.

Применимые шаги:

• Интегрируйте потребности в substance в ваш бизнес-план до создания компании.
• Держите финансовые и операционные документы в порядке, чтобы быть готовыми к местным проверкам.
• Планируйте инвестиции в местный персонал и офис в зависимости от масштаба экономической деятельности.

Выбор формы компании и операционной структуры

Холдинг, филиал или независимая компания: что предпочтительнее в каком случае?

Каждая структура дает разные налоговые, соблюдаемые нормы и операционные результаты. Холдинговые структуры обеспечивают преимущества при выплате дивидендов и движении капитала. Филиалы действуют как часть материнской компании и могут создать налоговые недостатки в некоторых странах. Независимые местные компании обеспечивают безопасность при выходе на местный рынок, но могут привести к дополнительной налоговой нагрузке.

• Если вы используете холдинг, проверьте преимущества DTA и местные льготы.
• Если вы рассматриваете открытие филиала, оцените риск постоянного представительства.
• Анализируйте местные налоговые стимулы и процессы регистрации при создании независимой компании.

Применимые шаги:

• Анализируйте денежные потоки вашей бизнес-модели, политику дивидендов и срок возврата инвестиций.
• Проводите налоговые и юридические анализы совместно; не принимайте решения только на основе налоговых преимуществ.
• Если возникнет необходимость в изменении структуры, проведите анализ затрат/выгод и подготовьте план перехода.

Международная рабочая сила: зарплата, аренда персонала и визы/разрешения на работу

Какие налоговые и соблюдаемые нормы возникают при управлении работниками?

Удаленные работники, контрактные сотрудники и временные работники (posted workers) создают различные налоговые и социальные последствия. Если правильно структурировать зарплату, вы можете учесть затраты на рабочую силу как расходы. Услуги по аренде персонала и механизмы временного найма обеспечивают гибкость; однако соблюдение правил отправки и социальных норм обязательно.

• Уточните налоговое резидентство работника и обязательства по социальному обеспечению.
• Следите за правилами posted worker и требованиями к форме A1.
• Структурируйте payroll в соответствии с местными законами; проверьте расчеты net/gross.

Применимые шаги:

• Раннее определите, в какой стране возникает налоговая ответственность для удаленных работников.
• Четко указывайте налоговые и социальные нормы в контрактах на аренду персонала и временный найм.
• Планируйте визы и разрешения на работу в соответствии с инвестициями или вариантами золотой визы.

Реализация стратегии, управление рисками и последние изменения в регулировании

Как реализовать устойчивую и соответствующую стратегию оптимизации налогообложения?

Перед внедрением плана оптимизации налогообложения оцените риски и обязательства по соблюдению норм. Налоговая конкуренция меняется под влиянием международных регуляций, таких как BEPS 2.0. Поэтому постоянно обновляйте свою стратегию, работайте с местными экспертами и создавайте прозрачные механизмы отчетности.

• Следите за развитием в рамках OECD BEPS и адаптацией стран.
• Учитывайте практики обмена информацией налоговыми органами (CRS).
• Регулярно пересматривайте применяемые структуры и при необходимости перестраивайте их.

Применимые шаги и ресурсы:

• Документируйте свою стратегию и фиксируйте точки принятия решений.
• Создавайте совместные контрольные списки с местными налоговыми и юридическими консультантами.
• Изучите страницу OECD BEPS: https://www.oecd.org/tax/beps/
• Следите за налоговыми политиками и регулированием ЕС на странице налогов Европейской комиссии: https://taxation-customs.ec.europa.eu/index_en

В заключение, выбор страны требует стратегического решения, в котором уравновешиваются несколько переменных. Сосредоточение только на низкой налоговой ставке может привести к ошибкам; требования к экономической деятельности, сеть DTA, нагрузка по отчетности и нормы труда имеют одинаковую важность. Corpenza предоставляет ресурсы и экспертизу, которые сделают эти элементы доступными в соответствии с принципом комплексной оценки. Перед внедрением проверьте местные нормы и следите за актуальными международными событиями.

Если вам нужна помощь или детальный анализ ситуации, вы можете обратиться к экспертам Corpenza, чтобы предпринять конкретные шаги по выбору страны и структуры, соответствующие вашим целям.